FX168财经报社(香港)讯 日前，萨尔瓦多宣布最近通过的使比特币成为法定货币的法案将于9月7日生效。对此，惠誉指出，比特币可能增加萨尔瓦多银行的监管、反洗钱风险。比特币价格的高度波动将对其作为价值存储和支付手段的使用提出挑战。
惠誉国际评级(Fitch Ratings)表示，萨尔瓦多最近将比特币作为法定货币的立法将增加金融机构的监管、金融和运营风险，包括违反国际反洗钱(AML)和恐怖分子融资标准的可能性。
监管机构尚未宣布详细的实施指引，然而，比特币价格的高波动性将对其作为价值储存和支付手段的使用构成挑战。
如果最近的违宪上诉不影响其实施，萨尔瓦多日前通过的法案将使比特币在2021年9月7日成为与美元一样的法定货币。
在这一雄心勃勃的时间框架内，该国必须创建与比特币有关的监管框架，并最终确定比特币到美元的转换支付平台和系统。
所有企业都必须接受比特币作为法定货币，除非他们无法获得处理交易所需的技术。考虑到实施方面的挑战，以及该国的普惠金融和互联网接入水平较低，实际接受率可能较低。
所有在该国的现有债务可以用比特币或美元支付，包括银行贷款。资本利得将不会被征税，税收可以用比特币支付，这可能会吸引外国比特币流入该国。这可能增加非法活动所得通过萨尔瓦多金融系统的风险。
如果监管不完全符合金融行动特别工作组(FATF)的标准，比特币缺乏透明度可能会增加洗钱风险。
如果监管和控制不够有力，无法避免逃税、洗钱和恐怖主义融资，那么代理银行可能需要对萨尔瓦多的金融机构进行更详细的尽职调查和检查。萨尔瓦多最大银行的评级是受支持驱动的。
惠誉认为，外国母公司将提供运营和技术支持，以管理与比特币实施相关的风险，因为所有业务都在母公司层面进行整合。然而，一旦新规定的范围确定，信誉和监管风险的影响将被纳入惠誉对母公司支持倾向的评估中。
萨尔瓦多尚未达到巴塞尔协议II或巴塞尔协议III标准(对市场或操作风险没有资本要求)或国际财务报告准则，这增加了不充分会计和/或风险管理框架的可能性。
如果比特币资产/负债不能迅速转换为美元，或者如果比特币头寸仍然未平仓，金融机构资产负债表的美元价值可能面临潜在的波动。
根据巴塞尔最近的一项审慎磋商，缺乏足够的监管来管理银行的资产负债表风险敞口，将是一个信用负面因素。
在最近的政治紧张局势、2020年的经济收缩以及2017年主权债务受限违约的背景下，银行客户存款保持稳定。
萨尔瓦多与IMF正在进行的讨论可能会影响投资者信心。IMF表示，比特币作为法定货币的使用面临宏观经济、金融和法律问题。世界银行还拒绝了萨尔瓦多帮助实施比特币的请求，理由是担心比特币挖矿的透明度和环境影响。
仓促实施新的替代支付系统平台，将影响金融机构对运营、网络/勒索软件、货币和流动性风险的管理框架，并对银行的承保标准产生额外影响。
目前尚不清楚该平台将如何运营，以及政府将在多大程度上参与其中。
虽然萨尔瓦多政府已经声明将提供一个立即将比特币转换为美元的机制，并将创建一个由国有银行管理的1.5亿美元的信托基金，但这在实践中如何工作仍不清楚。
